[經濟] 凱雷買大眾銀 國內聯貸120億元

【經濟日報╱記者邱金蘭／台北報導】
2007.10.04 03:36 am

三大私募股權基金併購國內銀行融資案，傳出中央銀行希望私募基金併購資金能儘量從國外進來，聯貸銀行也多要求國內貸款部分不逾總貸款額度六成，目前凱雷併購大眾銀案聯貸金額已大致敲定120億元左右，利率在4%以上，參貸銀行包括兆豐銀和合庫等。

據了解，凱雷案由於資金必須在本月底前進入，因此將先由兆豐銀及合庫提供120億元的過渡性融資（Bridge Loan），時間約二、三個月，之後再由聯貸銀行提供金額相同的融資額度，包括土銀、合庫等大型行庫都會參貸。

隆力集團併購安泰銀行、凱雷併購大眾銀及美國SAC併購萬泰銀等三大私募基金併購國內銀行案，在入股事宜大致底定後，也陸續在市場洽談融資，銀行主管昨（3）日指出，最近銀行業者接獲訊息指出，央行對於私募基金併購資金來源，較傾向儘量從國外帶進來。

當初新橋資本投資台新金時，央行希望新橋的資金儘量在國內借，以消化國內多餘的資金，但最近對於幾家私募基金併購國銀案，央行似乎又有不同想法。

金管會高層表示，央行基於貨幣政策考量，會因市場情況不同而有不同的政策考量。當然私募基金也可以從國外融資後再匯入，但因最近次級房貸市場問題，國外融資也有其難度，因此，如果有需要主管機關協助之處，可以多來溝通。

除了次級房貸問題外，跟海外市場比起來，台灣市場利率較低，這也是私募基金考量的重點之一。

銀行主管則指出，站在銀行立場，也希望私募基金能多出點錢，融資比率最好不要高於六成。以最近大致底定的凱雷併購大眾銀融資案為例，215億元併購金額，如果融資金額是120億元，融資比率就未逾六成。

在利率方面，據了解，凱雷併購大眾銀向國內融資部分的加碼利率大約是200個基本點（1個基本點是0.01個百分點），約在4%以上。

至於較早宣布併購的隆力集團併購安泰銀案，銀行主管說，目前因大股東間對不良債權等問題還未敲定，因此融資案還無法底定。

【2007/10/04 經濟日報】